Estratégias De Opções De Curto Prazo

Estratégias de negociação de opções de longo e curto prazo Fundador e Analista Chefe, Opções Explosivas Bob Lang. De ExplosiveOptions. net. Destaca as estratégias de negociação de opções de longo e curto prazo que ele usa e ele ilustra por que essas estratégias fazem mais sentido e podem recompensá-lo maior do que simplesmente tentar superar um mercado no topo ou no fundo. Muitos de nós comerciantes são treinados para procurar topes e fundos e jogar os mercados de acordo. Embora tenha sentido na superfície, estas não são estratégias de negociação de opções inteligentes. Jogar tops e fundos é, em geral, um jogo de loserrsquos (mais sobre isso abaixo), depois de ter visto uma parte superior ou inferior, pode ser a oportunidade de lucro mais lucrativa. Enquanto o mercado de ações recompensa essas oportunidades, a longo prazo, devemos estar cientes dos prazos. Por exemplo, há uma maior chance de volatilidade do mercado no curto prazo e isso pode confundir muitos que não estão focados na imagem maior. Letrsquos analisa as estratégias de negociação de opções de longo prazo e de curto prazo em que confio e que estão comprovadas para funcionar: Estratégia de longo prazo: análise da política do Fed Eu faço um hábito de olhar o quadro geral, então, todos os meses de dezembro eu faço Uma análise de onde é a política do Fed e onde é provável que seja ao longo dos próximos doze meses. Uma política do Fed altamente acomodatórias diz-me que o mercado de ações tem apoio e suporte, o que significa que podemos aguardar um bom ano (enquanto esperamos todos os chicotes de volatilidade). Uma política hawkish diz que precisamos retirar alguns dos nossos riscos e seguir com cuidado. Minha avaliação anual do Fed me dá uma boa leitura sobre como o mercado de ações pode realizar no próximo ano, mas também é uma publicação de guia. Eu sei que há um número ilimitado de incertezas que podem descarrilar minha hipótese, mas um ano é um plano de longo prazo para mim, e eu vou cumpri-lo, a menos que a informação que recebo dos mercados mude o meio do corrente. Estratégia de curto prazo: Tendências de estoque Um post de guia de curto prazo que eu uso são gráficos de estoque, que orientam minha decisão de iniciar ou finalizar uma opção de jogo. No entanto, não vou esfaquear em um fundo ou tentar escolher um topo. Um estoque ou mercado de sobre-venda ou sobrecompra pode ficar assim por muito tempo, mas quando se transforma e segue com algum volume e compromisso, então uma tendência pode ser estabelecida. Eu quero ficar em cima dessas tendências, porque as chances de usá-las para obter um lucro são muito melhores do que adivinhar na parte superior ou inferior. Se você optar por seguir a última abordagem, abraça o que acontece: você continua escolhendo vários pontos para o topo ou o fundo, como um estoque subiu ou diminui, mas o seu parceiro se encontra com tanta frequência que, quando você finalmente o faz bem, seu tempo estará longe O buraco e o seu estado emocional acabaram de ser uma batida. O comércio geralmente é comparado ao jogo por um motivo. Se você joga blackjack e perde, digamos, sete mãos seguidas, você só sabe que seu time finalmente ganha, certo. Mas você vai continuar aumentando a aposta por cada mão. Talvez essa mão vencedora finalmente venha quando você estiver com seus últimos Chips, e enquanto essa vitória pode vir com algum alívio, você ainda está provavelmente no vermelho. A melhor abordagem é manter sua atenção na política do Fed no longo prazo. Durante o curto prazo, aguarde uma tendência para desenvolver, seja paciente para a confirmação e siga, e depois jogue-o de acordo. Em conjunto, essas são estratégias de negociação de opções vencedoras. Publique um comentário Vídeos relacionados em OPÇÕES Próximas conferências Contacte-nos10 Opções Estratégias para saber Muitas vezes, os comerciantes saltam no jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar seus riscos e maximizar o retorno. Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a aproveitar a flexibilidade e o poder total das opções como um veículo comercial. Com isso em mente, juntamos esta apresentação de slides, que esperamos diminuir a curva de aprendizado e apontar você na direção certa. Muitas vezes, os comerciantes pulam no jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar seus riscos e maximizar o retorno. Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a aproveitar a flexibilidade e o poder total das opções como um veículo comercial. Com isso em mente, juntamos esta apresentação de slides, que esperamos diminuir a curva de aprendizado e apontar você na direção certa. 1. Chamada coberta Além de comprar uma opção de chamada nua, você também pode se envolver em uma chamada coberta básica ou estratégia de compra e gravação. Nesta estratégia, você compraria os ativos de forma direta e, simultaneamente, escreveria (ou venderia) uma opção de compra sobre esses mesmos ativos. Seu volume de ativos de propriedade deve ser equivalente ao número de ativos subjacente à opção de compra. Os investidores costumam usar essa posição quando tiverem uma posição de curto prazo e uma opinião neutra sobre os ativos e buscam gerar lucros adicionais (através do recebimento do prêmio da chamada) ou proteger contra um potencial declínio no valor do patrimônio subjacente. (Para obter mais informações, leia Estratégias de chamada coberta para um mercado em queda.) 2. Casado Put Em uma estratégia de colocação casada, um investidor que compra (ou atualmente possui) um determinado bem (como ações), compra simultaneamente uma opção de venda por um Número equivalente de ações. Os investidores usarão essa estratégia quando tiverem otimização do preço dos ativos e desejarão se proteger contra potenciais perdas de curto prazo. Esta estratégia funciona essencialmente como uma apólice de seguro, e estabelece um piso se o preço dos ativos mergulhar dramaticamente. (Para obter mais informações sobre o uso desta estratégia, consulte Casos: um relacionamento protetor.) 3. Torneio de chamadas de Bull Em uma estratégia de propagação de chamadas de touro, um investidor irá simultaneamente comprar opções de chamadas a um preço de exercício específico e vender o mesmo número de chamadas em um Maior preço de exercício. Ambas as opções de compra terão o mesmo mês de vencimento e o ativo subjacente. Este tipo de estratégia de spread vertical é freqüentemente usado quando um investidor é otimista e espera um aumento moderado no preço do ativo subjacente. (Para saber mais, leia Vertical Bull e Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread A estratégia de propagação do urso é outra forma de propagação vertical. Nesta estratégia, o investidor irá simultaneamente comprar opções de venda como um preço de exercício específico e vender o mesmo número de posições a um preço de exercício menor. Ambas as opções seriam para o mesmo bem subjacente e terão a mesma data de validade. Este método é usado quando o comerciante é descendente e espera que o preço dos ativos subjacentes diminua. Oferece ganhos limitados e perdas limitadas. (Para mais informações sobre esta estratégia, leia Bear Put Spreads: uma alternativa rujir para venda a descoberto.) 5. Colar de proteção Uma estratégia de colar protetora é realizada comprando uma opção de venda fora do dinheiro e escrevendo um fora da - opção de chamada de dinheiro ao mesmo tempo, para o mesmo ativo subjacente (como ações). Esta estratégia é frequentemente utilizada pelos investidores depois de uma posição longa em um estoque ter experimentado ganhos substanciais. Desta forma, os investidores podem bloquear o lucro sem vender suas ações. (Para obter mais informações sobre esses tipos de estratégias, consulte Não Esquecer seu colar de proteção e colocar colares para trabalhar.) 6. Long Straddle Uma estratégia de opções longas straddle é quando um investidor compra uma opção de chamada e venda com o mesmo preço de exercício, ativo subjacente E data de validade simultaneamente. Um investidor usará frequentemente essa estratégia quando acreditar que o preço do ativo subjacente se moverá de forma significativa, mas não tem certeza de qual direção o movimento irá demorar. Essa estratégia permite ao investidor manter ganhos ilimitados, enquanto a perda é limitada ao custo de ambos os contratos de opções. (Para mais, leia Estratégia Straddle, Uma Abordagem Simples ao Mercado Neutro.) 7. Strangle Longo Em uma estratégia de opções de estrangulamento longo, o investidor compra uma opção de compra e venda com o mesmo vencimento e ativos subjacentes, mas com preços de exercício diferentes. O preço de exercício da tabela normalmente será inferior ao preço de exercício da opção de compra, e ambas as opções estarão fora do dinheiro. Um investidor que usa essa estratégia acredita que o preço dos ativos subjacentes experimentará um grande movimento, mas não tem certeza de qual direção o movimento irá demorar. As perdas são limitadas aos custos de ambas as opções, os estrangulamentos normalmente serão menos dispendiosos do que as estradas, porque as opções são compradas fora do dinheiro. (Para mais, veja Obter uma forte retenção no lucro com Strangles.) 8. Mariposa espalhada Todas as estratégias até este ponto exigiram uma combinação de duas posições ou contratos diferentes. Em uma estratégia de opções de propaganda de borboleta, um investidor combinará uma estratégia de spread de toros e uma estratégia de spread de urso e usará três preços de exercício diferentes. Por exemplo, um tipo de propagação de borboleta envolve a compra de uma opção de chamada (colocada) no preço de ataque mais baixo (mais alto), ao vender duas opções de chamada (colocar) em um preço de ataque mais alto (mais baixo) e, em seguida, uma última chamada (colocar) Opção a um preço de exercício ainda maior (menor). (Para mais informações sobre esta estratégia, leia Configurando Traps de lucro com Butterfly Spreads.) 9. Iron Condor Uma estratégia ainda mais interessante é o condor i ron. Nesta estratégia, o investidor mantém simultaneamente uma posição longa e curta em duas estratagemas diferentes. O condor de ferro é uma estratégia bastante complexa que definitivamente requer tempo para aprender, e pratica dominar. (Recomendamos ler mais sobre esta estratégia em Take Flight With A Iron Condor. Se você forçar Iron Condors e tentar a estratégia para si mesmo (sem risco) no Simulador da Investopedia.) 10. Iron Butterfly A estratégia de opções finais que demonstraremos Aqui está a borboleta de ferro. Nesta estratégia, um investidor irá combinar uma estrada longa ou curta com a compra ou venda simultânea de um estrangulamento. Embora parecido com uma propagação de borboleta, esta estratégia difere porque usa chamadas e colocações, em oposição a uma ou outra. Os lucros e perdas são ambos limitados dentro de um intervalo específico, dependendo dos preços de exercício das opções usadas. Os investidores geralmente usarão opções fora do dinheiro em um esforço para cortar custos, limitando o risco. Nada contida nesta publicação destina-se a constituir conselhos legais, tributários, de valores mobiliários ou de investimento, nem uma opinião sobre a adequação de qualquer investimento, nem uma solicitação de qualquer tipo. As informações gerais contidas nesta publicação não devem ser atuadas sem obter conselhos legais, tributários e de investimento específicos de um profissional licenciado. Artigos relacionados Uma compreensão completa do risco é essencial no comércio de opções. Então, é conhecer os fatores que afetam o preço da opção. As opções oferecem estratégias alternativas para que os investidores lucrem com a negociação de títulos subjacentes, desde que o iniciante entenda.